Como calcular os rácios de liquidez

A proporção atual é uma simples divisão do ativo circulante pelo passivo circulante. Ambos estes números são tipicamente relatados no balanço periódica de uma empresa. Os activos correntes incluem saldos de caixa, títulos e valores mobiliários, contas a receber e estoque. Os passivos correntes incluem dívidas e juros devidos no prazo de 12 meses. Se o ativo circulante em um determinado período total de US $ 400.000, e da dívida total no mesmo período igual $ 200.000, a proporção atual é de 2: 1.

A relação de corrente acima de 1: 1 é geralmente favorável, sugerindo a empresa tem boa cedência de liquidez no entanto, um elevado rácio pode significar uma empresa não está aproveitando as oportunidades de crescimento através de dívida. Qualquer rácio inferior a 1: 1 sugere que a empresa é altamente alavancado em dívida e pode lutar para manter-se com pagamentos de curto prazo. Interpretações variam dependendo da indústria e da empresa. cuidado da morte de serviços, gestão da propriedade e da indústria de supermercado têm os índices mais altos da indústria, de acordo com um artigo da Forbes Dezembro de 2014. Assim, para ser competitivo nestes sectores, uma proporção relativamente alta é muitas vezes necessária. Em contraste, a varejista de desconto Walmart muitas vezes mantém um rácio inferior a 1: 1, porque ele recolhe recebíveis e transforma inventário rapidamente.

O rácio de liquidez é semelhante à proporção atual, exceto que os saldos de estoque são removidas da corrente total de ativos. Também conhecido como o teste de ácido, este rácio de liquidez é um pouco mais útil na avaliação da liquidez, uma vez que uma empresa normalmente não gostaria de liquidar estoque para pagar a dívida. Se $ 100.000 dos US $ 400.000 no ativo circulante é realmente o inventário, os ativos rápidos igual a $ 300.000. Quando você dividir esse valor pelo passivo circulante total de US $ 200.000, você tem uma relação rápida de 3: 2.

Uma relação rápida de 1: 1 sugere uma condição financeira estável. Se sua empresa tem uma relação que é muito maior, isso pode significar que você não está usando o dinheiro disponível ou bens rápidas para impulsionar o crescimento do negócio. Por outro lado, uma proporção inferior a 1: 1 sugere potenciais preocupações de alavancagem financeira. As empresas com índices abaixo deste limiar, muitas vezes confiar demais em descontos de inventário ou vendas para gerar dinheiro para o pagamento da dívida.